Дивидендные аристократы: стабильные акции для инвестиций в США и РФ

Этот статус является признаком финансовой стабильности и надежности компании, поскольку она обладает способностью увеличивать выплаты дивидендов даже во время экономических спадов. Это может быть привлекательным для инвесторов, которые ищут стабильный и предсказуемый доход в форме дивидендов, а также потенциальной капитализации акций в долгосрочной перспективе.

Важно отметить, что только потому что компания является "дивидендным аристократом", это не обязательно означает, что она будет хорошим инвестиционным выбором в будущем. Инвесторам всегда стоит проводить свою собственную оценку и анализ компании и ее финансовых показателей, прежде чем принимать инвестиционные решения.

Дивидендные аристократы – понятие, с которым встречается любой инвестор. Для начинающего вкладчика стоит подробнее разобраться, что означает этот термин. Данную категорию не зря так назвали – это элита фондовых рынков. Как известно, заработать на ценных бумагах можно двумя способами:

• Используя курсовую разницу. Акции, которые были куплены, вырастают в цене и, продав их, инвестор зарабатывает определенную сумму.
• Получая дивиденды. Приобретая акции предприятий, которые их выплачивают, инвестор получает стабильный доход.

Для получения долгосрочного дохода стоит тщательно выбирать предприятия, в которые планируется инвестировать. Размер дивидендов не означает стабильность и своевременную выплату. При формировании инвестиционного портфеля следует хорошо изучить все предложения и особенное внимание уделить дивидендным аристократам.

Впервые это понятие появилось на фондовом рынке США, что и не удивительно, так как это самый старый и развитый фондовый рынок. Впервые дивидендные аристократы США были сгруппированы в список, который назван SnP 500 Dividend Aristocrats, в 1995.

Чтобы попасть туда, нужно соответствовать пяти пунктам:

1. Компания входит в индекс S&P 500.
2. Непрерывно выплачивать дивиденды на протяжении 25 лет.
3. Дивидендные выплаты должны увеличиваться каждый год.
4. Капитализация более 3 млрд долларов в год.
5. Акции достаточно ликвидны. Объем торгов не меньше 5 млрд долларов за последние полгода.

Попасть в этот перечень довольно сложно. На начало 2020 года в него включены 66 предприятий. Но Ross Stores, Inc. В мае объявила, что перестает выплачивать дивиденды и была исключена из него. Высоких выплат ждать от них не приходится, но они подкупают стабильностью. Однако стоит тщательно анализировать и эти компании. Не всегда сумма дивидендов указывает на стабильное развитие бизнеса.

Если на выплату дивидендов уходит большая часть чистой прибыли (иногда больше 100% чистой прибыли), то это указывает на то, что компания не реинвестирует доходы, а повышает выплаты, чтобы не выпасть из перечня див.аристократов. Многие корпорации берут для этих целей кредиты. Для инвесторов это должно быть тревожным знаком.

Внимание можно сосредоточить на тех бизнесах, находящие баланс между выплатой дивидендов и реинвестированием прибыли. Конечно, ждать от бизнеса, который существует более 25 лет, больших скачков роста не следует. Важно, чтобы корпорация развивалась стабильно, постоянно находя новые точки роста.

Для создания инвестиционного портфеля стоит вкладывать средства в разные сектора. Для удобства вкладчиков, все дивидендные аристократы США разбиты по секторам. Самые значительные – это товары первой необходимости и промышленность. У каждого из них более 20% от всего количества компаний.

Если сравнивать индекс S&P 500 Dividend Aristocrats и S&P 500, то видно будет различие в структуре. В первом основная масса представлена товарами первой необходимости и промышленностью (около 45%), во втором случае на них приходится только 20%. А вот IT - сфера в S&P 500 составляет 20%, а в первом только 1,5%.

Компании, которые входят в список дивидендных аристократов, широко известны не только среди инвесторов. Вот некоторые из самых известных на 2020 год:

1. Coca-Cola.
2. Colgate-Palmolive.
3. Kimberly-Clark.
4. PepsiCo.
5. Wal-Mart.
6. Caterpillar.
7. Johnson&Johnson.
8. McDonald's.

Список топ-5 дивидендных аристократов в США на 2023 год:

1. Air Products
   Сектор: Материалы – Промышленные Газы
   Дивидендная доходность: 2.4%
   Оценка безопасности дивиденда: Очень безопасно
   Последнее увеличение дивиденда: +8% в феврале 2023 года.
   
   
2. ADP
   Сектор: Информационные технологии – Обработка данных и аутсорсинг услуг
   Дивидендная доходность: 2.3%
   Оценка безопасности дивиденда: Очень безопасно
   Последнее увеличение дивиденда: +20% в ноябре 2022 года.
   
   
3. S&P Global
   Сектор: Финансы – Финансовые биржи и данные
   Дивидендная доходность: 0.9%
   Оценка безопасности дивиденда: Очень безопасно
   Последнее увеличение дивиденда: +5.9% в январе 2023 года.
   
   
4. NextEra Energy
   Сектор: Коммунальные услуги – Электроэнергетика
   Дивидендная доходность: 2.6%
   Оценка безопасности дивиденда: Очень безопасно
   Последнее увеличение дивиденда: +10% в феврале 2023 года.
   
   
5. Roper
   Сектор: Информационные технологии – Приложения
   Дивидендная доходность: 0.6%
   Оценка безопасности дивиденда: Очень безопасно
   Последнее увеличение дивиденда: +10% в ноябре 2022 года.
   
   

Акции этих корпораций популярны и перекуплены много раз, поэтому есть смысл присмотреться к недооцененным бумагам и лучше проанализировать весь перечень. Это при условии, что формировать инвестиционный портфель вкладчик будет самостоятельно по частям. Другой способ – покупка ETF, который так и называется S&P 500 Dividend Aristocrats ETF.

Что касается дивидендных аристократов России, то в силу того, что фондовый рынок еще совсем юный, трудно бы было отобрать хоть кого-то по тем же условиям, что в США.

Для России существуют два условия, чтобы попасть в список:

1. Обязательный листинг на бирже. Это Московская биржа, а также ряд бумаг, торгующихся на LSE и NYSE.
2. Итоговые дивиденды должны иметь рост на одну акцию в течение 5 лет. Из этих 5 лет допускается один и тот же уровень в течение 2 лет подряд.

Всего на 2020 год в список включили 6 бумаг (от пяти компаний):

1. Лукойл.
2. НОВАТЭК.
3. ТГК-1.
4. НЛМК.
5. Татнефть (2 вида бумаг).

Дивидендные аристократы в России на 2023 год:

1. Таттелеком (новый аристократ)
2. Лукойл (23 года непрерывного роста дивидендов)
3. ОГК-2 (6 лет непрерывного роста дивидендов).

Молодой рынок России развивается динамично, хотя рано еще говорить о стабильности выплат дивидендов и развития самих компаний. Заметна разница в структуре американского списка и российского. Если во втором основной процент составляет нефтегазовая отрасль и сырье, в американском они занимают не более 15%. Возможно в этом и кроется причина нестабильности фондового рынка России.

Инвестирование – процесс сложный и требует тщательного анализа объектов вложений. Дивидендные аристократы США и России помогут получать стабильный доход на протяжении многих лет. Такие вложения добавят инвестпортфелю пассивной доходности и создадут подушку безопасности, в отличие от новых, быстрорастущих бизнесов, где риски потерь часто бывают очень серьезными.

"Дивидендные аристократы" - это название, данное компаниям, которые регулярно повышают выплату дивидендов своим акционерам в течение многих лет подряд. Термин чаще всего используется в отношении компаний из индекса S&P 500, которые повышали дивиденды как минимум 25 лет подряд.

Пример 1:
Представь, что у тебя есть магазин лимонада. Все дети в твоем районе любят твой лимонад и каждый год приходят покупать его все больше и больше. Чтобы показать свою благодарность своим клиентам, ты решил каждый год добавлять в бутылку с лимонадом все больше и больше леденцов в качестве подарка. Если ты делаешь это уже 25 лет подряд, ты можешь быть назван "аристократом лимонада". В мире финансов, компании, которые каждый год увеличивают выплаты дивидендов, называются "дивидендными аристократами".

Пример 2:
Представь, что у тебя есть "карта лояльности" в любимом магазине игрушек. Каждый год магазин дает тебе все больше и больше скидки на покупку игрушек. Это их способ показать, как они ценят тебя как постоянного покупателя. Если они делают это уже много лет подряд, это как если бы они стали "аристократами игрушек". В финансах, компании, которые каждый год увеличивают дивиденды для своих акционеров, называются "дивидендными аристократами".