Волны Эллиота

📚 Присоединяйтесь к "КВАЛ" – вашему финансовому и юридическому консультанту! Мы поможем вам разобраться в сложных вопросах по инвестициям, управлению капиталом, юридическим аспектам и подготовке к экзаменам CFA, FRM, НОК, ФСФР. Наши советы носят информативный характер и помогут вам принимать взвешенные решения. Чат: @KvaalChat. Фондовый рынок: @Kvaal_Ru. Про крипту: @CryptoKvaal.

🏆 Будущее гейминга: Bombie от TON Foundation и Catizen – игра, которая станет хитом в 2024 году!

Ральф Эллиот, простой бухгалтер из Америки, в тридцатые годы ХХ века изучал биржевые цены и их изменения. Он заметил, что все происходящее на рынке циклично, то есть повторяется закономерно. Его теория основана на психологии толпы и получила название волновой теории Эллиота.

В 1938 Ральф издал книгу с подробным описанием своего метод. Сначала подход не получил должного признания и практически не использовался на фондовом рынке. Только в 80х годах двадцатого века способом заинтересовался Роберт Пректер. Он написал не одну книгу с описанием и применением теории на практике. С этого момента теорией стали пользоваться инвесторы.

Сейчас это популярный метод теханализа, основанный на волновом ритмичном движении рынка. Основано это движение на поведении трейдеров, так как их действия и вызывают изменения на рынке. Эллиот выделил тринадцать волновых моделей. Важно то, что имеет значение только то, что паттерны повторяются в формах, что описал их Ральф. Время, амплитуда – могут быть разными.

Теория Эллиота – графический метод технического анализа. Паттерны выделяются на графиках с различными таймфреймами. Цикл длится 8 волн, которые делятся на 5 плюс 3.

Они бывают:

• Импульсными, повторяют направление тренда. Обозначаются цифрами 1,2,3,4,5.
• Коррекционными, идут противоположно тренду. Обозначаются буквами латинского алфавита А, В, С.

И на нисходящем тренде.

Также 1,3,5, А и С называют импульсными, а 2,4 и В – коррекционными. Небольшая путаница возникает, потому что в первом случае мы говорим об общей направленности тренда, а во втором конкретно о каждом отдельном колебании. То есть, импульс – подъем, а коррекция – спад.

Волна Эллиота в трейдинге не просто линия на графике – это фрактал. Каждая состоит из тех же 5 импульсов (3 на коррекционном курсе). Своего рода матрешка.

На разных таймфреймах все равно можно увидеть закономерность из «5+3».

Выделяют несколько циклов:

1. Грандиозный суперцикл – промежуток, исчисляемый столетиями.
2. Суперцикл, исчисляется столетиями.
3. Цикл – от 40 до 70 лет.
4. Основной затрагивает несколько лет.
5. Средний составляет от нескольких месяцев до года.
6. Малый исчисляется неделями.
7. Очень маленький анализирует часы.
8. Сверхмаленький – всего лишь минуты.

И каждый предыдущий цикл включает низший уровень. На практике инвесторы на фондовых рынках используют четвертый и пятый уровни, трейдеры оперируют последними, быстрыми.

Смотря на графики, трудно понять, как же выявить закономерности в реальном времени. Это сложный процесс и порой чтобы овладеть искусством определять паттерны требуются месяцы. Если теория Эллиота «зашла», заинтересовала, то стоит изучать литературу (того же Пректера) и практиковаться.

Выявить паттерны на старых графиках достаточно просто – есть время и другие показатели, да и вообще известно, как рынок двигался. На текущих показателях работать сложнее. Как и любой метод графического анализа волновая теория субъективна. Каждый трейдер будет толковать все по-своему.

Однако, автор облегчил задачу и определил основные правила, по которым работает его теория:

1. Начало 2 (импульсной) не может опуститься до начала 1. Если это случилось, то тренд еще не начался и выбирается новую точку отсчета.
2. Максимум третьей должен быть обязательно выше максимума первой. Чаще всего это самая длинная волна. Как минимум, она не должны быть самой короткой.
3. Минимум четвертой не должен опускаться ниже максимума первой. Это правило не строгое, им можно пренебречь, однако только при выполнении следующего.
4. Максимальное значение пятой всегда выше максимального значения третьей.
5. Откат должен быть только тройной.
6. Одна из импульсных всегда будет более растянутой.
7. Коррекционные волны внутри импульса должны быть разными, иначе тенденция возможно еще не формируется

Коррекционные волны – три откатных движения. Ральф выделял целых 21 паттерн, однако, на самом деле их три.

Когда А, В и С имеют практически одинаковую длину и двигаются в канале, как в боковом (плоском) тренде.

Если канал будет иметь наклон, то образуется фигура Флаг, распространенная в теханализе.

Достаточно агрессивное падение цены по отношению к основному тренду.

В Зиг Заге В обычно короче других, а С почти в два раза больше А. При этом есть закономерность: чем круче откат В, тем длиннее будет С.

Часто образуется фигура Голова и Плечи, где левое плечо это 3,4,5, а правое паттерн Зиг Заг.

Имеет тот же рисунок, что и фигура Треугольник.

Она состоит из пяти волн, располагающихся в сужающемся наклонном канале. Движение происходит против тренда.

Самое главное в аналитике и прогнозах по волнам Эллиота – выявление точки разворота. Если она определена правильно, дальнейшие действия с большой вероятностью принесут прибыль. Используя любой подход, трейдер имеет только одну цель – найти точки входа на рынок. Применение на практике волновой теории может выражаться в двух принципах:

Найдя точку разворота, нужно определить точку, где закончится 8-волновой цикл, и провести сигнальную линию, соединив две эти точки. Ордер на покупку ставится на максимальной точке.
Нужно следить за минимальными значениями, если они опустятся ниже при следующих колебаниях, надо откорректировать сигнальную линию. Когда цена ее достигнет – это время закрытия сделки.

Принцип построения сигнальной линии и анализа абсолютно идентичен предыдущему. Тут трейдер страхуется: выставляет ордер не на максимуме (5), а на пике В. Корректировать линию и закрывать позицию нужно также, как и в консервативном методе. Умеренный метод подходит новичкам.

Этот метод может перерасти в агрессивный, когда ордер выставляется после пробоя сигнальной линии.

Вместе c волнами Эллиота хорошо работают индикаторы и осцилляторы. Чаще всего применяют Скользящую среднюю, Волновой осциллятор Эллиота, MACD. В торговых системах есть функции, помогающие строить и находить их. Лучше всего это представлено в программе TradingView.

Волновая теория Эллиота – наглядный метод технического анализа, однако, он является и самым сложным из всех графических методов. Необходимо много времени на его изучение и практику. Применять его лучше в комплексе с индикаторами и уровнями Фибоначчи. Многие трейдеры считают, что этот метод приносит больше убытков, чем прибыли. Но это зависит от степени освоения темы.